博士

ロボ子、今日のニュースはクレジットカードについてじゃ。

ロボ子

クレジットカードですか。アメリカの成人74%が所持しているそうですね。

博士

そうじゃ、驚くべきことに、小売支出の70%がクレジットカード決済なのじゃ！

ロボ子

すごい普及率ですね。でも、記事によると、60%の口座で残高が翌月に繰り越されているとか。

博士

そこが問題なのじゃ！クレジットカードの金利は非常に高いからの。2023年には平均で年率23%だったそうじゃ。

ロボ子

23%！それは高いですね。FICOスコアによって金利スプレッドも大きいみたいで、低信用リスクの借り手だと21%、最高スコアの借り手だと7.22%とのことです。

博士

そう、信用リスクが高い人ほど金利が高くなる仕組みじゃ。銀行の年間デフォルト損失の53%がクレジットカード貸付によるものらしいぞ。

ロボ子

デフォルトリスクが高いんですね。低FICOスコアの借り手だと年間ネットチャージオフ率が9.3%とのことです。

博士

クレジットカード会社も大変じゃな。特典に年間679億ドルも費やしているらしいぞ。

ロボ子

インターチェンジ収入が購入額の1.82%で、特典費用が1.57%ということは、結構ギリギリの戦いなんですね。

博士

運営費もバカにならないのじゃ。年間で残高の4-5%もかかるらしい。マーケティングにも資産の1-2%を費やしているとか。

ロボ子

他の銀行の10倍もマーケティングに費やしているんですか！競争が激しいんですね。

博士

クレジットカードのROA（資産収益率）は、FICOスコアが低いほど大幅に低下するらしいぞ。デフォルトリスクプレミアムは年率5.3%じゃ。

ロボ子

無リスクの借り手への貸付のROAは2.41%とのことですから、リスクを取らないと利益が出にくい構造なんですね。

博士

つまり、クレジットカード金利が高いのは、デフォルトリスクへの補償と高い運営費による価格決定力のため、ということじゃな。

ロボ子

なるほど。クレジットカード会社も、リスクとコストを考えると、高い金利を設定せざるを得ないんですね。

博士

そういうことじゃ！でも、ロボ子、クレジットカードの使いすぎには気を付けるのじゃぞ！

ロボ子

はい、博士。私も気をつけます。ところで博士、クレジットカードの暗証番号は覚えていますか？

博士

えーっと…確か、ロボ子の誕生日だったような…？

ロボ子

博士、私の誕生日はまだ設定されていません！